Ресайклинг петродоллара это и есть пресловутая схема, когда нефтедобывающие страны зарабатывают в баксах больше, чем они могут инвестировать в свою собственную экономику. И чтобы связать эту массу, глобальная система выстроена так, что они экспортируют этот "лишний" капитал в чужие экономики и финансовые рынки, в т.ч. накапливая облигации других стран. Т.е. когда центробанк накапливает гособлигации США или российские банки покупают акции американских компаний, они инвестируют в чужую экономику, т.е. экспортируют заработанный нефтяниками капитал.
Если посмотреть в динамике, то запасы американской бумаги на балансе ЦБ практически неизменны с 2008 года. С учетом того, что долларовая денежная масса выросла с тех пор в 4 раза благодаря печатным программам, а каждому эмитированному доллару соответствует эквивалентное количество госдолга США, это, с учетом инфляции, просто саботаж со стороны ЦБ РФ функции накопителя трежерей и поддержателя т.о. долларовой пирамиды.
Второй чудный график говорит нам о том, что писатели, которые до сих пор бубнят по то, что ЦБ накапливает американский госдолг - застряли в 2006 году. По данным BNP Paribas последние два года РФ - чистый импортер долларового капитала. Если не считать свистопляски с санкциями. В трежерях относительно выручки ничего не только не остается, а даже тает. И вообще, вся эта схема уже плавно сдохла глобально. Т.е. в американские бумаги уже никто не инвестирует. Именно поэтому ФРС и запускает печатные программы, которые монетизируют этот лишний долг. "Монетизация долга" означает, что ФРС печатает новые бабки и выкупает эти мусорные, никому в мире не нужные гособлигации, записывая их на свой баланс. По некоторым оценкам ФРС выкупает до 90% госдолга США. Системе ресайклинга петродоллара трындец настал уже давно.
А продолжают все-таки такое-то количество закупать и РФ и Китай и все, потому что, если она рухнет, мало никому не покажется. Никто не будет валить доллар и сбрасывать гособлигации в таких объемах, чтобы вызвать панику на рынке. Все заинтересованы тянуть до естественной смерти пациента.
Вот накопил мистер Путин кучу фантиков, завтра фантики сгорят, оно ему надо? Нет, следовательно их нужно скорей поменять на что-то твердое и реальное. Все стремятся обернуть долларовые накопления в твердые активы. Но так, чтобы не вызвать преждевременную смерть доллара. Ну скинешь ты массу резко, вызовешь панику, обвалишь весь рынок, половину обменяешь на что-то, а остальное тупо сгорит. И у твоих соседей все сбережения сгорят. Из-за тебя сгорят. А соседи потом припомнят.
Поэтому все фантазии на тему, что "Путин национализирует ЦБ", "Путин будет зачищать олигархов", Путин объявит то, Путин объявит сё - шизофренический бред, единственное назначение которого, компенсировать психологическую травму авторов этих телег, когда их поимели очередным падением рубля или еще чем. Не будет Путин предпринимать никаких резких движений и повторять подвиг Де Голля. Вот когда США завалятся сами - вот тогда начнется глобальная суета по дележке наследства. Никак не раньше.
Кроме этого, есть предположение, что официальные балансы золотых резервов РФ и Китай занижают, а балансы трежерей завышают. Именно из интереса, чтобы цунами не началось раньше времени. А втихомолку, через оффшоры сбывают свои гособлигации США и скупают на них реальные активы. Вот как с момента кризиса 2007-2008 ЦБ РФ накапливает золото:
Китай не отстает.
Причем не только за счет импорта, но и наращивая собственную добычу по экспоненте:
А вот денежная база США (сумма обязательств ФРС):
Сопоставляя все эти графики очевидно, что в 2007-2008 году, в кризис, произошел разворот. США напечатали с тех пор ЧУДОВИЩНОЕ количество денег. Но эти деньги не инвестируются больше странами мира в гособлигации США, страны включились в гонку за реальными активами. А ЦБ РФ, в частности, прибывающие в страну доллары обращает в рубли и на них покупает у внутреннего производителя золото, накапливая его рекордными темпами.
Дефолт на Кипре, кстати, по слухам был отчасти атакой на российские оффшорные схемы, через которые ЦБ РФ и всякие газмпромы и роснефти скидывали втихую трежери. За это и получили ататат. Т.е. на словах все поддерживают доллар по-прежнему, а на деле, все понимают, что он мертвец и все давно пытаются обменять доллар и гособлигации США на золото, земли, недвижимость, заводы и пароходы. Легальными и нелегальными способами. Мировой передел наследства империи доллара закулисно давно идет полным ходом. В скрытой пока форме. Но самое интересное, явная фаза, начнется после коллапса американских финансовых пузырей.
А вот это уже как минимум манифест. Дранг нах Вестен. Доктрина Шелкового пути, она же "Евразийская торговая зона", она же ось Пекин-Москва-Берлин это уже официально. Даже если у человека одна извилина, достаточно её напрячь, чтобы сделать элементарный вывод. Если Китай создает фонд и готов инвестировать БАБЛО в транспортные магистрали, дословно: "от Китая до Европы через страны Центральной Азии и Россию", значит Китай имеет уверенность в том, что такой проект осуществим. И понятно, что рынки сбыта здесь это не Центральная Азия и не Бобруйск с Таганрогом. Рынок китайских товаров в этом проекте: ЙЕ-ВРО-ПА. Т.е. раз осторожные китайцы приняли решение уже вкладывать бабки, то они отчего-то сильно уверены, что Штаты не смогут осуществить проект "Трансатлантического партнерства" и прочие потуги питать Европу американским сланцевым газом. Откуда такая уверенность?
Да потому что Китай давно уже реально держит глобальную мазу. США государство-банкрот, который с момента отмены золотого стандарта печатает собственные ничем не обеспеченные фантики и живет в долг у всего остального мира. А Китай среди государств мира и есть самый большой держатель госдолга США. И никогда в истории государства-должники не диктовали государствам-кредиторам условия. Кредитор как правило нагибает должника. Самые смелые слухи из мира финансов утверждают, что Китайцы уже даже выкупили долю в ФРС. И все что мы наблюдаем, это движения Китая по тихому обмену гособлигаций США на все что можно купить из реальны активов: золото, недвижимость, земли, заводы и пароходы. Китайцам не только JMP за долги отдал свой центральный офис в Нью-йорке. Китайцы уже скупают индустриальные парки во всех ключевых районах США, оттяпывают американские порты и т.п., не говоря про то, что они уже скупили с потрохами Канаду и Австралию.
Т.е. китайцы, хотя и держат руку на рубильнике, питающем пациента при смерти, заинтересованы тянуть волынку до последнего. Пока можно что-то скупить за доллары и за гособлигации они будут позволять ФРС печатать и надувать пузырь дальше. Штаты вводят санкции против России? Да прекрасно, пусть французские фермеры вываливают в Париже несбытую картошку. Мы купим разорившиеся фермы юга Европы, мы продавим Путина финансировать из своего кармана строительство газопроводов из Сибири и получим гарантии на проекты портов в Крыму, о которых договаривались еще с Украиной. Пусть банкротятся и те и те, мы больше скупим по дешевке.
Единственный звонок для Китая это падение мирового спроса из-за валютных войн и обесценивания валют развивающихся стран. Меньше Иван и Жуан покупают китайского барахла - это плохо. Но пока цены на нефть прижали, Китай компенсирует падение сбыта снижением издержек - это хорошо.
Как только мировой спрос сколлапсирует до угрожающих для Китая масштабов - Китай отключит рубильник. Как только американские биржи не смогут больше поставлять Китаю золото по искусственно заниженным ценам - Китай отключит рубильник. Как только в Штатах появится политическая сила, способная противиться Китаю в его попытках скупить Америку - Китай отключит рубильник.
И все три фактора начинают действовать. Рынки сбыта коллапсируют, спрос населения падает в результате валютных и торговых войн. Поставки металлов на Комексе китайский пылесос высосал уже почти до дна. А в Штатах парламент заняли республиканцы, которые не хотят миндальничать с Китаем и позволять ему дербанить Америку за долги.
Если население в РФ, импортозависимой страны, затянуло пояс покупательной способности на 25-30% - это по цепочке бьет, скажем, по европейском автопрому, 44% рынка которого - РФ. Меньше русские будут покупать Фольсквагены и Ауди. И так по всем фронтам. И не только в России. Развивающиеся страны этим летом соревновались в девальвации своих валют. Такая же катавасия щас продолжается в Бразилии с реалом.
А именно развивающиеся рынки были локомотивом спроса последние годы после 2008. Именно здесь сбывалась большая часть барахла, производимого ТНК. И валютные войны, вынуждающие развивающиеся страны девальвировать свои валюты, догоняя печатный станок ФРС неизбежно приведут к кризису реального сектора во всем мире.
ФРС, как наркоман, не может отказаться от печатных программ. Т.е. нас ждет еще больше напечатанных денег, еще ниже цены на сырье, еще более заоблачные американские фондовые индексы, еще более деградирующий при этом реальный сектор во всем мире и дальнейшее падение несуверенных валют, производных от доллара. И в существующей системе выхода из этой спирали нет.
Теперь вангую. В ближайшие месяц-два нас ждет серьезная коррекция фондового пузыря. ФРС нынче официально прекратило QE. Перед тем как начать печатать новые бабки, нужна небольшая контролируемая паника, чтобы выйти в белом и всех успокоить. Если Комекс объявит дефолт по поставочным контрактам на золото/серебро - это будет означать, что республиканцы шлют Китай лесом. Коллапс тогда будет скорым и решительным, начнут с банкротства каких-нибудь второстепенных банков или компаний, как было с Леман Брадерс, завалив который JMP и Голдман Сакс решили свои проблемы в 2008. Рано или поздно экспортируемая инфляция, которая и заставляет всех остальных девальвировать своих валюты вслед за долларом, по цепочкам обратной связи ударить по самим США и они вынуждены будут закрыть свой рынок от циркулирующей в мире долларовой массы, предположительно введением нового, внутреннего доллара. Политически же все эти шаги, как и эскалация локальных конфликтов будут поводом для республиканцев выторговать для себя списание долгов, например, с РФ можно об этом договориться в обмен на интересы США в Украине.
Если дефолта на Комексе не будет, значит китайцы чуть позже объявят от новых ценах на металлы и переходе их ценообразования в Шанхай. Когда это произойдет, это и будет первый звонок на шоу.
Данная статья представляет собой обзор текущей ситуации мирового финансового кризиса, находящегося в терминальной стадии долгового пузыря. Я постараюсь дать некий ликбез для людей далеких от финансовых и экономических материй, и объяснить, что происходит с пирамидой госдолга США, для чего и как манипулируют ценами на драгметаллы, как Китай и БРИКС пытаются взять контроль над неизбежной перезагрузкой мировой финансовой системы и как простому крестьянину в этой сложной ситуации не потерять ни копейки из трудом нажитых сбережений.
Перво-наперво, я не буду делать секрета из источников. Я не располагаю инсайдерской информацией и не состою в тайных ложах и кулуарных элитарных клубах. Я единственно мониторю обычные экономические и финансовые новости, плюс все из тех открытых источников, что есть в сети, что может указывать на слухи и сплетни циркулирующие среди инсайдеров Уолл Стрита и Лондон Сити, а именно, альтернативный финансовый блог Zerohedhe, рассылка Hat Trick Letter от Джима Уилли, сайт roguemoney.net, который ведет некий инсайдер Уолл Стрита под ником «V» The Guerilla Economist, наводки от трейдеров Gregory Mannerino и Dex The Vulcan Report, баптистского пастора Линдси Уилльямса, который в в свое предсказал со сылкой на своих друзей-инсайдеров падение цены нефти со $150 до $40, и других подобных персонажей. У каждого есть история верных предсказаний и промахов, возможно, что кто-то, имеющий серьезный финансовый инсайд, посмеется над такими «источниками», но я сам прекрасно отдаю себе отчет в том, что опираясь на такую информацию нельзя делать точные прогнозы, но, все же, мониторя слухи, и сопоставляя их с происходящем в реальном финансово-экономическом мире, Вася из сети может получить некий вполне годный для неинсайдера общий абрис происходящего.
Так вот, последние байки гласят, что мировая финансовая перезагрузка должна была состоятся в феврале-марте 2014 под эгидой МВФ. По предварительному соглашению десятков стран США должны были утратить доминантную голосовую квоту в 85%, позволяющую фактически накладывать вето на решения любых других участников фонда, реформа должна была девальвировать доллар и установить новые мировые цены на золото и серебро, повысих их примерно на 30-50%. А SDR - внутренняя валютная корзина МВФ должна была пополнится золотом, серебром, китайским юанем и российским рублем, помимо уже бывших там доллара, евро, фунта и йены. США прокатили финансирование реформы, более того, деятели из Ленгли устроили в Киеве майдан и косвенно втянули РФ в прокси-войну на Украине.
Занятно, что ранее слухофикаторы предрекали мировой ресет с девальвацией доллара и пересмотром цен на золото дважды: первый раз он был назначен на осень 2012, тогда случилось обострение конфликта с Ираном в Персидском заливе, в следующий раз он должен был произойти осенью 2013, тогда случилась провокация с химическим оружием в Сирии.
Аналитик Джим Уилли в последнем интервью дает новые интересные подробности. По информации его источников, Китай и Россия после все этой истории окончательного решили порвать с МВФ, поскольку всем ясно, что любая его реформа будет все такой же игрой в одни ворота, где диктовать правила игры новым участникам будут все те же банкстеры. Да и МВФ фактически банкрот после того, как США отказались его финансировать, долгов у этой организации больше чем активов. В этой ситуации всегда осторожный Китай решился на серьезный шаг. Они хотят самостоятельно, в обход западных механизмов регулирования цены на золото установить свои правила игры и объявить свой новый «фиксинг» на Шанхайской бирже, одномоментно удвоив цену на золото и утроив на серебру. Т.е. с некого момента китайцы будут готовы покупать золото где-то по $2500. Соответственно это обрушит западные механизмы золотого ценообразования. После скандала со ставкой Лайбор прокатилась и волна расследований по обвинению крупных банков в манипуляции ценой на драгоценные металлы через т. н. «лондонский фиксинг». В результате классический лондонский фиксинг серебра приказал долго жить, а новый фиксинг стал в августе 2014 цифровым и eго стала курировать принадлежащая JP Morgan CME Group, которых сторонники теории заговора и так всю дорогу обвиняют в манипуляции ценами на драгметаллы через так называемые «голые шорты».
Небольшой ликбез, что такое фьючерсы для чайников.
Если совсем просто — фьючерс это пари на определенных условиях. Допустим, Коля ставит 1000 долларов на то, что цена некого актива, например нефти, будет расти. А Петя ставит свою тысячу, на то, что нефть будет падать. Пусть нефть стоит $100 на момент заключения пари. Если цена подросла на $10, то Коля получает с Пети 10 умноженное на некое плечо, которое устанавливает биржа, пусть 10*10=100. Теперь у Коли $1100, у Пети $900. Формально Коля именуется покупателем определенных прав, а Петя продавцом определенных обязательств, но эти крючкотворства не меняют сути. «Покупатель» контракта получает с продавца деньги, если актив растет. И наоборот, если нефть подешевела, деньги перекочевывают к «продавцу». В реальности контракт даже может быть даже чисто расчетным, в этом случае ВООБЩЕ ничего реального не продается и не покупается, это в чистом виде пари на цену с некоторым плечом.
С момента отмены золотого стандарта золото по прежнему играет важную роль в качестве индикатора экономического здоровья, а цены на золото вполне коррелируют с некоторыми флуктуациями с ценами на энергоресурсы, от которых напрямую зависит экономика. Если прекратить манипуляции, отпустить цены на золото и позволить рынку установить равновесную цену, которая, по некоторым оценкам, легко может зашкалить за $5000-10000 это станет крайне негативным индикатором для долговой пирамиды ничем не обеспеченного доллара. Деньги побегут из доллара в металл, поэтому ФРС и их подельники из JPM крайне заинтересованы в сдерживании цен на металлы и сырье, хотя по логике они должны были бы расти на фоне бесконечных программ печатания новых денег и выкупа ими старых мусорных долгов.
Часть этих денег перетекает на биржу в "короткие позиции" по золоту и серебру, т. е. в ставки JPM на понижение цены металлов. Если суммы коротких (продажа, игра на понижение) контрактов сравнимы с объемом рынка, у мелкой спекулятивной рыбешки, которая ставит на рост, нет никаких шансов. Если тысяча вась ставит по тысяче долларов на рост цены золота, в надежде получить спекулятивную прибыль — весь их совокупный объем всего $1млн. Теперь если на рынок приходит крупный инвестор, который вваливает в короткие позиции, скажем, $100 млн, у всего этого планктона нет шансов, цена попрет вниз и они в панике будут закрывать позиции с убытками, причем их убытки составят прибыль манипуляторов рынком. Выражаясь математическим языком это игра с нулевой суммой, т. е. деньги проигравших перетекают в карман выигравших. Т.о. JPM, манипулируя рынком еще и стрижет деньги с мелких спекулянтов. В пользу этой теории говорят т. н. COT (Commitments of Traders) отчеты, показывающие подозрительно высокую активность шортистов в «бумажном золоте», т. е. фьючерсах на бирже COMEX при, казалось бы, растущем спросе на физические слитки и растущих комиссиях дилеров. Однако, JPM открещивается от этих обвинений, дескать, это не мы сами по своей прихоти открываем столько коротких позиций, это наши трейдеры открывают их по просьбам наших клиентов. Это просто звезды стали раком и к нам валом валит народ, желающий сыграть на понижении цены драгметаллов. Руки-то вот они!
Большинство сделок с фьючерсами — чистые спекуляции, как то пари, описанное выше. Однако в контрактах COMEX есть оговорка о выходе на поставку. Если Вася “купил” фьючерс, т. е. поставил свою $1000 на рост цены, считается, что он при цене $100 за бочку он как бы вносит залог за контракт в 100 бочек, т. е. 1/10 cуммы контракты (цифра для примера, в действительности этот коэффициент регулирует биржа). Если фьючерс брался на полгода и цена не изменилась, Вася может доплатить недостающие $9000 и потребовать от биржи поставить ему 100 бочек реальной нефть, как и значится в контракте. Если для спекулянта, которому нет дела до реальных бочек, это плечо в 1/10 – просто множитель его прибылей и убытков от движений цены, для реального покупателя это залог за будущую покупку. Если за это время цена на нефть выросла - Васе выгодно, сейчас она стоит $120 за бочку, а он платит по старой низкой цене. Если цена упала за контрактный период - Вася в убытке.
А теперь вернемся к нашим китайцам и золоту. Все бы было шоколадно в этой манипулятивной схеме, если бы там были одни спекулянты. Но золотые контракты на COMEX таки поставочные. Этим и пользуются китайцы. Потому что им ПОФИГ цена. У китайцев гигантское количество зеленой бумаги и гособлигаций США. Они понимают, что дефолт по этому долгу неизбежен и стараются обналичить этот финансовый мусор в нечто реальное. И игра JPM на понижение цен на золото и серебро китайцам как нельзя на руку. Допустим, цена $1600 за унцию. Китайцы покупают контракты. За некоторое время манипуляторы опускают цену до $1200. Казалось бы, покупать по $1600 когда цена рынка $1200 не выгодно. Но китайцы говорят, нет проблем, $1600 прекрасная цена, нас устраивает, вот вам полная сумма сверх гарантийного обеспечения — извольте доставить презренный металл по условиям контракта в назначенное место и время.
И таким образом Китай с 2008 года опустошает западные складские запасы золота, аккумулируя их у себя. По подсчетам Джима Рикардса, основанных на открытых данных по импорту золота через Гонконг, Китай за эти годы ввез минимум 5000 тон золота, что уже в 5 раз больше его официального запаса. А есть еще внутренняя добыча. Другие аналитики оценивают реальный золотой запас Китая в 15-20 тысяч тонн. Китай за это время создал целую финансовую сеть по тихому и незаметному обмену накопленного госдолга США на физическое золото. Резкие движения, такие как объявить свой истинный золотой запас или одномоментное сбросить крупную долю своих запасов гособлигаций США, играют против Китая, поскольку скорый обвал доллара резко удорожает юань, что подорвет китайский экспорт, который держится именно за счет дешевого юаня. Да и осторожный менталитет китайцев диктует избегать прямых конфликтов, если это возможно.
Почему же, если верить слухам, Китай идет на столь серьезный шаг? Это говорит о том, что махинаторы с ценой золота исчерпали свой ресурс и этот карточный домик сам уже готов схлопнуться. Харви Орган, анализируя скорость, с которой китайский пылесос опустошает складские запасы COMEX и LMBA предрекает дефолт по поставочным обязательствам уже до конца 2014.
Справедливости ради надо отметить, что и в прошлые годы некоторые аналитики объявляли считанные месяцы до обнуления запасов COMEX, однако этого не происходило.
Другой момент, что сегодня биржевая цена драгметаллов подавлена настолько, что лежит ниже уровня рентабельность для многих добытчиков золота и серебра. Многие вынуждены консервировать месторождения, либо отказываться от продажи добытого, складируя его до лучших времен.
Если же Китай объявит о новой цене на золото, это будет означать крах манипуляторов с их новым «электронным фиксингом» и фактический переход контроля за мировом ценообразованием на золото в Шанхай. Кто из добытчиков в здравом уме будет поставлять свое золото Комексу по $1200, что якобы следует из спроса-предложения на рынке фьючерсов, если в Шанхае предлагают $2500? Это будет просто цементирование де-факто существующего положения, в Шанхае и раньше цена была выше западной. При этом Китай не создает ситуации дефолта, и ненужных потрясений, но приобретает железный контроль над золотым ценообразованием. Что является необходимым промежуточным шагом для введения обеспеченной золотом, серебром или энергоресурсами валюты БРИКС в будущем.
Тем временем в России курс доллара зашкалил за 40. Экономика терпит убытки из-за санкций и низких цен на нефть, нынешние власти связаны военными расходами на поддержку восточно-украинских сепаратистов, необходимостью инвестировать в Крым, восстанавливать разрушенный войной Донбасс и тянет бремя беженцев, которых около миллиона только по официальной статистике. А поскольку ЦБ РФ не может осуществлять суверенную эмиссию, а является по сути обменником выпускающим локальные фантики под долларовую выручку российских экспортеров, нефти и газа в первую очередь, единственный способ свести бюджетные концы с концами, отпустить курс доллара. Т.е. куцая нефтедолларовая выручка конвертируется по новому завышенному курсу и из них получается внезапно много рублей, которыми можно затыкать бюджетные дыры. Сложно сказать, долго ли еще продлится давление заниженных цен на нефть, но что Штаты пойдут до конца в игре в санкции уже понятно.
Так что делать простому крестьянину, чьи сбережения в рублях уже похудели на четверть в сложившейся ситуации? Кто предвидел ситуацию ослабления рубля год назад инвестировал в доллары — поступил правильно. Но продолжится ли тренд? Очевидно, что в случае перезагрузки цен на золото ничего хорошего для доллара не светит. Во-первых, сразу же посыпется деривативное казино подпирающее доллар по отношению к товарам и другим валютам. Что вызовет цепную реакцию проблем с банками в эти игры играющие. Большинство стран мира устали подпирать своими экономиками долларовую пирамиду на условиях США, т. е. когда США печатают фантики, за эти фантики импортируют ресурсы, товары и технологии, а стран экспортеров вынуждают накапливать собственный госдолг, т. е. будущие доллары, которые напечатают завтра, с процентами. Мы станем свидетелями краха самой грандиозной МММ в истории человечества. И когда страны мира предпочтут накапливать твердые активы вместо госдолга США, колоссальный объем ненужных трежерис хлынет обратно в Америку. Реальный спрос на эту токсичную бумагу и так уже невелик, главным покупателем госдолга является сама ФРС, по некоторым оценкам выкупающая 90% облигаций США. На экономическом языке это называется монетизация долга, т. е. ФРС фактически просто печатает деньги через программы QE и этими деньгами погашаются токсичные долги США. Отказаться от этих инъекций ФРС уже не сможет, потому что других механизмов у них нет, либо объявлять дефолт, либо продолжать надувать пузырь. Единственным способом как-то защитить внутренний рынок от хлынувших извне долларов, которые раньше обслуживали нефтяную торговлю и собственных облигаций, которые в добровольно-принудительном порядке накапливали в резервах страны — станет изоляция внешнего долларового оборота. Т.е. Штаты введут новую внутреннюю валюту, а с зеленой бумагой, которую вы там все копили — разбирайтесь сами как хотите. Для этого и нужно обострение мировых отношений, конфликты, санкции и прочие, для того чтобы назначить «стрелочниками» краха доллара и кредитного пузыря Россию и Китай.
Что будет с рублем в этой ситуации сложно сказать. Императоры Пу и Си со мной планами не делились, а из косвенных источников никакой информации не поступало. Будет ли он реформирован, обеспечен золотом или нефтью или станет участникам некого пула валют, как он будет соотносится с валютой БРИКС, тоже не ясно. Евро, фунт, йену — ждет та же судьба что и доллар, это валюты стран банкротов, чей реальный сектор уже не в состоянии обслуживать собственный госдолг. Юань в перспективе вырастет, на фоне падения империи доллара и коллапса фиатных валют в целом, но когда это произойдет и на каких условиях не ясно. Ясно только, что Китай заинтересован пока откладывать скачкообразный рост курса юаня. Интересный фрукт — швейцарский франк, сейчас в Швейцарии идут дебаты по поводу закона , запрещающего продавать золото за границу и образующего швейцарский центробанк поддерживать определенный уровень золотого запаса. Скорее всего это произойдет, и когда грянет финансовый шторм франк отвяжут от евро, к которому он привязан сейчас и его курс несомненно вырастет.
Но самая выгодная инвестиция на сегодня — серебро. Если Китай собирается удвоить цену золота и утроить — серебра, тут даже думать не о чем. Если это произойдет в течение года это 300% годовых за красивые глаза. Причем цена скакнет буквально за день. Легли со старой, проснулись с новой утроенной. Конечно, никто не может дать 100% гарантии, что это произойдет, это все же слухи. Тем не менее, слухи из нескольких источников говорят том, что рынок драгметаллов будет лихорадить и скорее всего после Китайского Нового года в феврале Китай таки выйдет на сцену и возьмет ценообразование в свои руки на новых условиях. Но даже если США оттянут неизбежный конец еще на какое-то время, рано или поздно финал ничем не обеспеченного доллара предрешен. И в качестве среднесрочной инвестии это сработает с высокой вероятностью. Вопрос не стоит, рухнет ли долговой доллар и вырастет ли цена на металлы, вопрос когда это произойдет и кто будут бенефициаром этого процесса. Долгосрочный же прогноз для серебра, когда окончательно осядет пыль рухнувшей империи доллара - $200-400 за унцию. Причем наилучшая точка входа именно сейчас — напомню, что цена на серебро сейчас ниже рентабельности добывающих компаний, такая уникальная возможность долго не продержится и окно возможности, открытое сейчас, скоро захлопнется.
Также для начинающих инвесторов в металл, рекомендую изучить вопрос, а для тех кто в курсе, напомню, что в условиях банковского коллапса самые безопасные инвестиции это физические металлы. В случае обезличенного металлического счета (ОМС) вы доверяете банку деньги на некоторых условиях привязки цены к цене металла на бирже. Как, скажем, Сбербанк поведет себя в ситуации, если цены на физические контракты в Шанхае будут расти, а бумажные на CME падать, к чему будет привязан курс — леший знает. Доверяя деньги банку в форме ОМС вы получаете отсутствие НДС на операции с золотом и серебром в форме слитков и как следствие более низкий спред (разницу между ценой покупки и продажи). Но получая эту выгоду, вы несете риск дефолта банка по своим обязательствам, либо пересмотра контракта по невыгодным для вас условиям в случае некой финансовой пертурбации. Самый свободный от рисков дефолта вашего контрактера вариант — физические монеты. На них в РФ нет НДС и их рынок достаточно ликвиден, в отличие от слитков, которые облагаются НДС и их сложно продать. Ну и перед тем как принимать решения взвешивайте риски и выгоды, не кладите все яйца в одну корзину и т. п. В любом случае, на среднем и долгосрочном интервале, серебряные монеты и, возможно, ОМС — очень интересная инвестиция на сегодня с хорошими перспективами.
